Analisi dinamica dei certificati di UniCredit


La tipologia di prodotti denominati Cash Collect appartiene alla categoria di certificati a capitale condizionatamente protetto (classificazione ACEPI) in quanto il rimborso del capitale dipende dal rispetto di una condizione definita dalla struttura.

L’obiettivo è il pagamento di un flusso di premi periodici se il sottostante sarà al di sopra del trigger coupon. Se previsto, è possibile il rimborso prima della naturale scadenza, se alle date prefissate il sottostante è a un livello pari o superiore al trigger autocall

A scadenza sono possibili due scenari:

  • Qualora il sottostante rileverà al di sopra della barriera del capitale, il valore di rimborso sarà pari al valore nominale a cui si aggiungerà il coupon finale qualora la condizione per il suo pagamento verrà rispettata.
  • Nel caso in cui, il sottostante rilevasse sotto tale livello, il valore di rimborso sarà pari al valore nominale rettificato per la performance del titolo dallo strike.

La tabella mostra una selezione delle migliori opportunità selezionate da Certificati e Derivati tra le più recenti emissioni. In particolare, per creare la watchlist viene tenuto conto del rendimento annuo potenziale dei certificati tenendo conto delle condizioni per poter accedere a questo, ovvero considerando il posizionamento del trigger coupon rispetto alla quotazione del sottostante.

Tabella Prodotti

ISIN NOME SCADENZA SOTTOSTANTE
BASKET SOTTOSTANTE
WORSTOF
(STRIKE)
PROSSIMA
RILEVAZIONE
TRIGGER
COUPON
COUPON FREQUENZA SPOT SOTTOSTANTE BID ASK BARRIERA
CAPITALE
DE000HB0W8Y4 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 ASML Holding;Cap Gemini;Schneider Electric (Euronext) ASML Holding
(698,4)
15/12/2022 453,96 0,75 mensile 570,8 85,49 85,92 65%
DE000HB0W8Z1 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 Ferrari;Kering;LVMH Louis Vuitton Kering
(650,9)
15/12/2022 423,085 0,55 mensile 522,6 89,18 89,62 65%
DE000HB15917 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 Generali;STMicroelectronics;Tenaris;TotalEnergies STMicroelectronics
(44,8)
15/12/2022 26,88 1,8 trimestrale 36,42 92,03 92,35 60%
DE000HB15925 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 Enel;Eni;Intesa Sanpaolo Enel
(7,099)
15/12/2022 4,9693 2,15 trimestrale 5,174 84,13 84,43 70%
DE000HB15GD7 CASH COLLECT MEMORY 12/12/2024 Renault;Stellantis;Varta;Volkswagen Varta
(114,5)
15/12/2022 57,25 1,75 trimestrale 28,94 28,36 28,46 50%
DE000HB15GE5 CASH COLLECT MEMORY 12/12/2024 Allianz;Axa;Generali Generali
(19,135)
15/12/2022 11,481 1 trimestrale 17,2 91,31 91,64 60%
DE000HB15GF2 CASH COLLECT MEMORY 12/12/2024 Banca Pop Emilia;Eni;Ferrari;STMicroelectronics STMicroelectronics
(44,8)
15/12/2022 26,88 2,15 trimestrale 36,42 86,5 86,81 60%
DE000HB15GH8 CASH COLLECT MEMORY 12/12/2024 Banca Pop Emilia;Enel;Eni;Intesa Sanpaolo Enel
(7,099)
15/12/2022 4,2594 1,95 trimestrale 5,174 83,16 83,45 60%
DE000HB15GJ4 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 Renault;Stellantis;Tesla;Volkswagen Tesla
(344,473)
15/12/2022 172,2365 3,15 trimestrale 173,44 68,01 68,25 50%
DE000HB15GK2 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 Amazon;Microsoft;Netflix;Nvidia Netflix
(682,61)
15/12/2022 409,566 2,2 trimestrale 310,26 51,29 51,47 60%
DE000HB15GL0 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 Air France-KLM;Easy Jet;Lufthansa;Tui Air France-KLM
(2,1314)
15/12/2022 1,27884 2,45 trimestrale 1,255 57,41 58,28 60%
DE000HB15GM8 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 Alibaba;Amazon;Ebay;Zalando Zalando
(77,38)
15/12/2022 46,428 2,35 trimestrale 31,26 39,49 40,19 60%
DE000HB15GN6 CASH COLLECT MEMORY 12/12/2024 Nio;Tesla;Uber;Varta Varta
(114,5)
15/12/2022 57,25 4 trimestrale 28,94 21,39 22,09 50%
DE000HB17XE6 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 Axa;Carrefour;Danone Danone
(56,75)
15/12/2022 36,8875 0,6 mensile 49,88 93,88 94,35 65%
DE000HB17XF3 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 ASML Holding;Cap Gemini;Schneider Electric ASML Holding
(765,5)
15/12/2022 497,575 0,7 mensile 570,8 80,78 81,19 65%
DE000HB17XG1 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 Ferrari;Kering;LVMH Louis Vuitton Kering
(721,1)
15/12/2022 468,715 0,6 mensile 522,6 84,23 84,66 65%
DE000HB17XH9 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 Philips;Shell;Vodafone Philips
(36,635)
15/12/2022 23,81275 0,8 mensile 13,242 36,61 36,79 65%
DE000HB1LD25 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 Enel;Iberdrola;Veolia Env. Enel
(6,755)
15/12/2022 4,39075 0,5 mensile 5,174 86,44 86,75 65%
DE000HB1LD33 CASH COLLECT MEMORY 19/12/2023 Airbnb;Booking Holdings Airbnb
(163,08)
15/12/2022 97,848 0,65 mensile 94,83 71,49 71,75 60%
DE000HB26EU3 CASH COLLECT STEP DOWN 12/12/2024 Enel;Eni;Intesa Sanpaolo Enel
(7,036)
15/12/2022 4,9252 2,95 trimestrale 5,174 94,25 95,2 70%
DE000HB26EW9 CASH COLLECT STEP DOWN 12/12/2024 Enel;Generali;Telecom Italia Telecom Italia
(0,4354)
15/12/2022 0,30478 4,15 trimestrale 0,2008 57,9 58,45 70%
DE000HB26EX7 CASH COLLECT STEP DOWN 12/12/2024 Banca Pop Emilia;Banco BPM;Intesa Sanpaolo;Société Générale Société Générale
(30,145)
15/12/2022 21,1015 4,25 trimestrale 22,31 92,8 93,7 70%
DE000HB26EY5 CASH COLLECT STEP DOWN 12/12/2024 Banco BPM;Stellantis;STMicroelectronics STMicroelectronics
(44,005)
15/12/2022 30,8035 4,35 trimestrale 36,42 93,9 94,5 70%
DE000HB26EZ2 CASH COLLECT STEP DOWN 12/12/2024 Enel;Intesa Sanpaolo;Telecom Italia Telecom Italia
(0,4354)
15/12/2022 0,30478 4,55 trimestrale 0,2008 61,1 61,7 70%
DE000HB26F05 CASH COLLECT STEP DOWN 12/12/2024 Allianz;Axa;Generali;Swiss Re Generali
(18,75)
15/12/2022 13,125 2,4 trimestrale 17,2 102,95 103,95 70%
Quotazioni in tempo reale